Perbedaan-perbedaan ini memunculkan perdagangan , yang kita bahas dalam pelajaran sebelumnya.
Dengan memantau spread obligasi dan ekspektasi untuk perubahan suku bunga, Anda akan memiliki gagasan kemana arah pasangan mata uang.
Inilah yang kami maksud:
Seperti penyebaran ikatan antara dua ekonomi melebar , mata uang negara dengan yield obligasi yang lebih tinggi Apresiasi terhadap mata uang lain dari negara dengan yield obligasi lebih rendah.
Anda dapat mengamati fenomena ini dengan melihat grafik aksi harga AUD / USD dan penyebaran obligasi antara obligasi pemerintah 10-tahun Australia dan AS dari Januari 2000 hingga Januari 2012.
Perhatikan bahwa ketika spread obligasi naik dari 0,50% menjadi 1,00% dari 2002 hingga 2004, AUD / USD naik hampir 50%, naik dari 0,5000 menjadi 0,7000.
Hal yang sama terjadi pada 2007, ketika perbedaan obligasi naik dari 1,00% menjadi 2,50%, AUD / USD naik dari 0,7000 menjadi tepat di atas 0,9000.
Itu 2.000 pips!
Setelah resesi 2008 datang dan semua bank sentral utama mulai memotong suku bunga mereka, AUD / USD jatuh dari 0,9000 ke 0,7000.
Jadi apa yang terjadi di sini?
Salah satu faktor yang mungkin berperan di sini adalah bahwa pedagang mengambil keuntungan dari carry trade.
Ketika spread obligasi meningkat antara obligasi Aussie dan Treasury AS, pedagang memuat posisi long AUD / USD mereka.
Mengapa?
Untuk memanfaatkan perdagangan carry!
Namun, begitu Reserve Bank of Australia mulai memotong suku bunga dan spread obligasi mulai mengencang, para pedagang bereaksi dengan membuka posisi long AUD / USD mereka, karena mereka tidak lagi menguntungkan.
Ini satu contoh lagi:
Ketika spread obligasi antara obligasi Inggris dan obligasi AS menurun , GBP / USD juga melemah.
Anda ingin Belajar Forex tapi tidak tahu harus mulai dari mana dan belajar trading ke mana? Sekolah Forex "Solo Training Center (STC)" tempatnya belajar trading forex terasa lebih mudah!
